MGM Resorts International anunció una oferta para adquirir LeoVegas

MGM Resorts International anunció hoy el inicio de su oferta pública de adquisición, por el 100% de las acciones de LeoVegas, a un precio de 61 coronas suecas en efectivo por acción, lo que equivale a unos 607 millones de dólares. La compra se financiará con la tesorería existente y se espera que aumente los beneficios y el flujo de caja por acción de MGM Resorts.

“Nuestra visión es ser la principal empresa de entretenimiento de juego internacional, y esta oportunidad estratégica con LeoVegas nos permitirá seguir aumentando nuestro alcance en todo el mundo”, aseguró el director general y presidente de MGM Resorts, Bill Hornbuckle.

“Hemos logrado un éxito notable con BetMGM en los Estados Unidos, y con la adquisición de LeoVegas en Europa ampliaremos nuestra presencia en juego online a nivel mundial. Creemos que esta oferta crea una oportunidad atractiva, que permite a los equipos combinados de MGM Resorts y LeoVegas acelerar nuestro crecimiento global en juego digital, y aprovechar plenamente el potencial de nuestra estrategia omnicanal. Estamos deseando poder dar la bienvenida al equipo de LeoVegas a nuestra familia de MGM Resorts”, agregó.

Fundada en 2011 por Gustaf Hagman y Robin Ramm-Ericson, LeoVegas es una empresa líder a nivel mundial en juego online, con licencias en ocho jurisdicciones, principalmente en los países nórdicos y el resto de Europa.

LeoVegas generó 393 millones de euros en ingresos y 48 millones de euros en EBITDA ajustado al ejercicio anual cerrado el 31 de marzo. La compañía tiene su sede en Estocolmo, y cuenta con oficinas en Malta, en el Reino Unido y en Milán, Italia. MGM Resorts consideró que la adquisición proporcionará una oportunidad única para que la compañía genere un negocio a escala, con los siguientes atributos:

- Oportunidades estratégicas para acelerar el crecimiento y la oferta de productos: se espera que las capacidades de LeoVegas en materia de casinos online y apuestas deportivas, y su sólida base de clientes fuera de los Estados Unidos, amplíen aún más la presencia de MGM Resorts en todo el mundo.

- Equipo de gestión de juego online experimentado y capacidades tecnológicas superiores: El equipo de gestión de LeoVegas ha demostrado la capacidad de desarrollar una plataforma tecnológica sólida y escalable, con ofertas de productos avanzados.

- Compromiso de crecimiento rentabley contínuo: LeoVegas opera de forma rentable, como una plataforma de alto crecimiento desde 2014. De 2017 a 2021, la tasa de crecimiento anual compuesto de los ingresos de LeoVegas fue del 16%, manteniendo una fuerte rentabilidad. La escala, las marcas y la experiencia de MGM Resorts permitirán que los negocios combinados se expandan dentro de los segmentos de juego existentes y proporcionen oportunidades incrementales para entrar en nuevas áreas.

Se espera que el periodo de aceptación de la oferta comience en junio de 2022 y expire en agosto, y que el documento de la oferta se haga público poco antes de que comience el periodo de aceptación. Suponiendo que la oferta se declare incondicional, a más tardar a finales de agosto de 2022, se espera que la liquidación comience a principios de septiembre.

La oferta está sujeta a ciertas aprobaciones regulatorias, a la recepción de ofertas válidas de más del 90% de las acciones de LeoVegas y a las condiciones de cierre habituales, por lo que se espera que la operación se complete durante la segunda mitad del año fiscal 2022.

Para llevar adelante este proceso, MGM Resorts contrató a Goldman Sachs & Co. como asesor financiero, y a Advokatfirman Vinge KB y Weil, Gotshal & Manges como asesores legales; y a Fox Rothschild como asesor de juego en relación con la oferta.