De acuerdo a lo informado por la compañía a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), está previsto que esta financiación inicial "proporcione a Codere la liquidez necesaria para apoyar sus operaciones".
El segundo tramo prevé la emisión de otros 165 millones de euros, que serán ofrecidos a los actuales bonistas para su suscripción con el fin de destinarlo a la refinanciación del contrato de crédito revolving concedido a Codere, actualmente en vigor, y a proveer financiación adicional al cierre de la operación.
El grupo también logró una prórroga de dos años para el vencimiento de los bonos existentes, hasta el 1 de noviembre de 2023, y un incremento de su tipo de interés, en base a una parte obligatoria con pago en efectivo al 4,50% y, a elección del emisor, una parte complementaria con pago en efectivo (del 5% para los bonos en euros y del 5,875% para los bonos en dólares) o con pago en especie (del 6,25% para los primeros y del 7,125% para los segundos).